Moove - Los fundadores ponen rumbo a la expansión global y la rentabilidad

Cuando se conocieron en Londres, Ladi Delano y Jide Odunsi trabaron de inmediato una estrecha amistad. Ambos estudiaban en la City, Jide en la London School of Economics y Ladi en la SOAS , y conectaron en parte por la experiencia compartida de haber crecido como hijos de inmigrantes. Sus padres nacieron y se criaron en Nigeria, pero se habíantrasladado al Reino Unido antes de fundar su familia. «En una familia de ese tipo, tus padres tienen una relación de amor-odio con su país de origen», explica Ladi. Por una parte, está el inquebrantable amor por el lugar; pero, por otra, están los aspectos negativos que los forzaron a dejarlo. «De pequeños», continúa Ladi, «tanto Jide como yo sentíamos realmente curiosidad por entender cómo un lugar que era tan venerado podía ser problemático hasta tal punto que nuestros padres tuvieran que marcharse».

Esta curiosidad siguió acompañándolos mucho después de la niñez. De hecho, fue una de las principales razones –tras haber cursado un máster, un MBA y desempeñado varios puestos de trabajo en finanzas y consultoría – por las que se decidieron a unir fuerzas y convertirse en socios comerciales. «Queríamos contribuir a resolver algunos de los problemasa los que se habían enfrentado nuestros padres en Nigeria», señala Ladi desde su oficina de Dubái, donde ahora residen Jide y él. «Esperábamos conseguir que hubiera menos personas que tuvieran que dejar su país natal en busca de mejores oportunidades».

Los dos juntos han creado cuatro empresas hasta ahora, y en la esencia de cada una de ellas está el deseo de utilizar la empresa para arreglar problemas sociales. En ambos influyó el trabajo de Michael Porter, de la Harvard Business School, quien, junto a Mark Kramer, escribió en 2011 el artículo «Creating Shared Value» (Crear un valor compartido), que versa sobre cómo se puede crear valor económico y valor social al mismo tiempo. Ladi recuerda: «Nos prometimos entonces detectar problemas sociales reales y crear soluciones empresariales para resolverlos».

Un ejemplo es su empresa de servicios farmacéuticos, Express Pharmacy, que atiende a los consumidores con rentas bajas en Lagos, y que actualmente es la quinta mayor cadena de farmacias de la ciudad. Ladi y Jide detectaron dos problemas: en primer lugar, muchas de las farmacias existentes estaban vendiendo medicamentos falsificados o caducados; y, en segundo lugar, los precios de los fármacos registraban fluctuaciones incontroladas de un día para otro. Por eso, desde el principio, la cadena se comprometió a «ser la más barata del mercado, asegurar la estabilidad de los preciosy autenticar todos los productos», afirma Ladi.

Sin embargo, en 2020, Ladi y Jide emprendieron su aventura más ambiciosa hasta entonces: la fintech especializada en movilidad Moove. También en este caso, la empresa partió de identificar un auténtico reto social: la combinación de desempleo, exclusión financiera y falta de empoderamiento económico. Moove, cuya sede central se encuentra en Dubái, proporciona financiación de vehículos para las personas que denomina «empresarios de la movilidad» (a menudo, esto significa conductores de Uber), de manera que puedan ser dueños de un coche e ir pagándolo con su trabajo. «Nuestro razonamiento era que, en África, un vehículo no es un lujo», dice Ladi. «Es una fuente de subsistencia. Si tienes acceso a un coche, puedes crear todo un negocio».

Había también una serie de problemas en torno a los vehículos que Moove se propuso abordar. Por ejemplo, Nigeria tiene uno de los índices de mortalidad en las carreteras más altos del mundo. Esto se debe en parte a que los aranceles a la importación de vehículos nuevos son más altos que los de los vehículos recuperados, por eso muchos coches usados que habían sufrido accidentes o no habían satisfecho pruebas de seguridad y emisiones, eran transportados a Nigeria, arreglados de cualquier manera y vendidos baratos. «Son trampas mortales», afirma Ladi. «Así pues, pensamos, si pudiéramos aportar algo de financiación en este segmento, no solo podríamos garantizar buenas condiciones de seguridad y emisiones, sino que, además, facilitaríamos un modo de vida a personas que mediante ese sistema podrían tener acceso a vehículos».

La mayoría de los bancos y entidades financieras no ofrecen este tipo de financiación, por el alto riesgo de que los empresarios de la movilidad no estén dispuestos a pagar su deuda. La clave que resolvió este problema para Moove fue la introducción de un modelo de financiación basado en ingresos. Básicamente, Moove negoció con actores del mercado, como Uber, para conocer la evolución de cada vehículo, cuántos desplazamientos hacía y cuántos ingresos generaba. La empresa también se comprometía a que Moove fuera el primero en cobrar. «Por cada trayecto que haces en un coche Moove en la plataforma Uber, cuando pagas a Uber, ese dinero nos llega primero a nosotros, que deducimos la cuota que nos debe el conductor, y después pagamos el resto al conductor», explica Ladi. «Somos los primeros en la cascada de los pagos». Lo que se consigue con esto es eliminar el riesgo de la renuencia del empresario a pagar, es decir, no tiene más remedio que pagar.

Esto es lo que diferencia a Moove. «Los bancos no están cómodos con este tipo de cliente en todo caso y, encima, les incomoda aún más la cuestión de la voluntad de pagar», afirma Ladi. «Creen que no van a volver a ver ese dinero». Moove está demostrando que esto no es así. «Que tengas unos ingresos bajos no significa que seas un moroso», continúa. «Sieliminas el riesgo de la voluntad de pago y te centras en la capacidad de pago, puedes identificar todo un nuevo mercado objetivo de personas con buena o elevada calidad crediticia».

Han pasado tres años desde el lanzamiento, y Moove crece con rapidez. Se ha expandido fuera de África, actualmente opera en cuatro ciudades en la India, y ha entrado en los EAU, el Reino Unido y, por último, en Tailandia. En agosto de este año captó 76 millones de dólares en recursos propios y ajenos de un grupo inversor encabezado por Mubadala, el fondosoberano de Abu Dhabi, en el que también participa el gigante de la gestión de activos BlackRock. En la ronda de financiación se valoró la empresa en 550 millones de dólares. Según Ladi, esta última ronda se centra en dos aspectos: lograr la rentabilidad en el primer semestre de 2024, y la expansión continua.

Mirando primero la creciente huella de Moove, Ladi explica que la empresa quiere crecer en varias regiones y mercados simultáneamente a lo largo de los dos próximos años. Tras haberse introducido en Tailandia, la expansión por el sureste asiático es prioritaria; igualmente, la India se percibe como un importante mercado de crecimiento. Actualmente, la empresa opera en una ciudad en Europa y una en Oriente Medio, por lo que tiene interés por crecer en esas regiones. «Porúltimo, nos lanzaremos a los mercados de Latinoamérica y Norteamérica», señala. Estos ambiciosos planes plantean un interrogante sobre el modelo de Moove: ¿funciona solo en los mercados emergentes o podría ir más allá? «El empresario de la movilidad típico en el mundo desarrollado suele ser un inmigrante», afirma Ladi. «Si miras los datos, cuando se trata de falta de acceso al sistema financiero o a préstamos, el cliente es muy similar, solo con diferentes condiciones de mercado en los diferentes mercados».

Con respecto a la rentabilidad, Ladi se abstiene -comprensiblemente- de dar cifras específicas, pero él y Jide esperan que gran parte de ella se logre evolucionando hacia la prestación de servicios financieros. Este año, Moove incorporó a su app un monedero digital, que ya funciona en algunos mercados y actualmente está desplegándose a otros por todo el mundo. «En colaboración con bancos tradicionales, ahora prestamos servicios bancarios dentro de ese monedero: tarjetasde débito, tarjetas de crédito, microcréditos, descubiertos autorizados, así como acceso a anticipos a cuenta», comenta Ladi. «Estamos trabajando para que el conjunto de servicios financieros sea un gran impulsor de ingresos para la empresa, y esperamos ver un enorme aumento en esa línea de ingresos en 2024».

Pero las aguas distan de estar en calma. La captación de fondos por parte de Moove este año se consideró un raro caso de éxito en un mercado de capital riesgo que es difícil, y que se ha visto afectado por la inflación, los elevados tipos de interés, los nuevos conflictos en Oriente Medio y la guerra en curso en Ucrania. En la coyuntura actual, vemos un montónde riesgos e incertidumbre», dice Ladi. «La máxima prioridad es asegurarnos de tener una empresa que resista la prueba del tiempo y pueda capear los temporales. Y la rentabilidad es la forma que vemos de que nuestra empresa atraviese las turbulencias con éxito. Nuestra tarea consiste en asegurarnos de no naufragar y de llegar a puerto durante los dos próximos años».