La chaîne de valeurs de Pictet

ANALYSE

Analyse patrimoniale et fiscale
L'établissement d'un bilan patrimonial et fiscal s'avère indispensable pour permettre à notre client d'intégrer, dans une vision synthétique, l'ensemble des éléments constitutifs de sa fortune: portefeuilles mobiliers, immobilier, assurance-vie, prévoyance-retraite ou objets d'art, par exemple.

Une définition claire des interdépendances entre les divers éléments constitutifs du patrimoine et des impacts fiscaux fournira une première indication sur l'orientation stratégique des investissements.

Les optimisations légales, fiscales ou financières jouent en effet un rôle tout aussi important que le choix des actifs, même si celui-ci dicte la majorité de la performance du portefeuille: la performance de gestion peut être réduite à néant si la structure est mal adaptée, si une succession est imparfaitement planifiée, ou bien encore en cas de mauvaise évaluation de l'incidence fiscale des placements.

PROTECTION ET CROISSANCE

Planification financière
Actifs et passifs, revenus et dépenses, épargne et investissements à court et long terme, tous ces éléments doivent être conjugués en parfaite harmonie pour maintenir un style de vie adapté au cours du temps. Notre client doit donc intégrer à son raisonnement des contraintes telles que les échéances à prévoir, les entrées de fonds souhaitées ou le montant désiré de liquidités, afin de prendre en compte la totalité des paramètres ayant un impact sur sa fortune.

Choix d'une politique d'investissement
Avec le concours des spécialistes de Pictet, et après avoir défini son cadre de référence, son profil de risque et ses objectifs, notre client est à même de choisir une stratégie d'investissement adaptée. Cette stratégie intègre notamment son horizon temps, sa situation fiscale, la monnaie de référence souhaitée ainsi que les apports et retraits prévisibles.

Proposition d'investissement
Le gérant élabore une proposition d'investissement sur mesure, qui comprend des suggestions de titres, les objectifs de résultats ou encore des projections dans différentes conditions de marché.

Gestion
Le portefeuille est géré, avec le souci permanent du respect des objectifs de gestion à moyen et long terme, selon la stratégie convenue. Le portefeuille est positionné en fonction de nos vues stratégiques et tactiques sur les marchés, des différentes classes d'actifs et devises.

CONTRÔLE

Reporting
Sur le long terme, la revue périodique de la situation financière et de l'évolution du portefeuille joue un rôle clé dans l'atteinte du niveau de croissance désiré. La Banque contrôle ainsi régulièrement l'adéquation entre les investissements, les résultats et la ligne de conduite choisie, différents outils, dont ceux de mesure de la performance, venant compléter l'analyse des rapports d'investissement.